KEC: расшифровка термина и зачем он нужен
KEC — аббревиатура от Know Your Exchange Counterparty («знай своего контрагента по бирже»). Если верификация личности KYC (know your customer) и AML процедура нацелены на клиентов и их транзакции, то KEC проверяет сами площадки и посредников — биржи, брокеров и OTC-платформы, через которые проходят крупные переводы.
Зачем это нужно? В условиях жёсткого регулирования KEC становится частью AML compliance. Он показывает, есть ли у партнёра лицензия, нет ли у него судебных исков или связей с мошенничеством. Для компаний это защита от репутационных и финансовых потерь, для инвесторов — способ снизить риск блокировки активов.
В чём отличие KEC от KYC и KYT: краткое сравнение
Чтобы лучше понять значение KEC, важно сравнить его с другими известными инструментами — KYC и KYT.
- KYC (Know Your Customer) отвечает на вопрос «кто клиент». Верификация личности KYC обычно начинается с формы KYC или анкеты KYC, куда прикладываются документы для KYC и проходит процесс KYC верификация. Это основа политики KYC и главный элемент AML в банковской системе.
- KYT (Know Your Transaction) показывает «что происходит с транзакцией». KYT сервисы отслеживают переводы, выявляют риски AML, проверяют, не связаны ли средства с санкциями или мошенничеством, и помогают контролировать лимиты AML.
- KEC (Know Your Exchange Counterparty) добавляет третий слой — «с кем вы работаете». Процедура KEC проверяет биржи, брокеров и OTC-площадки: их лицензии, юридические данные и репутацию. Для B2B-сделок и институциональных игроков это уже не опция, а часть AML системы.
При работе с большим количеством контрагентов или при планировании институциональных сделок, KEC станет обязательным элементом AML системы.
Как проводится процедура KEC: пошаговое описание
Сначала разберитесь, кто перед вами. Соберите официальное название компании, регистрационный номер и страну регистрации. Если это биржа, проверьте, есть ли у неё страница «Compliance», опубликованы ли политика KYC и AML процедура. Отсутствие таких данных — сигнал о слабом контроле.
Дальше — лицензии и юрисдикция. Уточните, зарегистрирован ли контрагент как VASP или брокер и действует ли его разрешение. Регуляторы требуют не только формальной регистрации, но и подтверждённый AML compliance.
Не игнорируйте репутацию. Поиск по СМИ и открытым базам санкций (OFAC, EU Sanctions) показывает, сталкивалась ли компания с блокировками или исками. В таком случае нужна углублённая AML проверка.
Прозрачность операций тоже важна. Проверьте, публикует ли контрагент отчётность, проводит ли регулярные KYC проверки и повторную верификацию клиентов. Обратите внимание, какие документы для KYC запрашиваются: минимальные или расширенные. В ряде юрисдикций, например при KYC в России, список документов шире и включает подтверждение адреса и источника средств.
Ончейн-след. Для крупных переводов используйте KYT-инструменты: проследите маршрут средств. Подозрительные адреса или миксеры указывают на риски AML.
И наконец, документируйте результаты. Храните скриншоты, отчёты и ссылки — это подтверждает наличие рабочей AML проверки и облегчает аудит.
Какие данные собираются при KEC-анализе
KEC-проверка формируется из нескольких блоков информации, которые помогают оценить надёжность биржи или брокера.
1. Юридические реквизиты.
Фиксируется полное название, регистрационный номер и страна регистрации. Несовпадения с реестрами — красный флаг для AML проверки.
2. Лицензии и регулирование.
Важно, есть ли лицензия VASP или брокера, какой регулятор её выдал и действует ли она. Публикация номера лицензии и ссылка на реестр — хороший признак AML compliance. В некоторых случаях компании публикуют и сертификат AML от независимых аудиторов — это дополнительный сигнал надёжности.
3. Репутация и судебная история.
Иски, расследования и блокировки формируют риск-профиль компании. Даже закрытые дела должны учитываться при AML процедуре.
4. Процесс KYC.
Оценивается, как контрагент проводит KYC проверку: есть ли политика KYC, какие документы для KYC требуются, проводится ли регулярная KYC верификация. Прозрачный процесс KYC говорит о зрелости площадки.
5. Открытые источники и рейтинги.
Дополняют картину публикации в СМИ и независимые оценки, показывающие, насколько устойчива политика AML.
6. Структура владения и офшоры.
Анализируется UBO, аффилированные компании, связи с офшорами. FATF считает непрозрачные схемы повышенным риском AML.
7. Санкционные базы.
Обязательно проверяются списки OFAC и EU Sanctions. Материалы FinCEN полезны для выявления red-flags и построения системы AML.
8. Документирование.
Все данные фиксируются: отчёты, скриншоты, результаты AML проверки. Это формирует audit trail и подтверждает AML compliance, в ЕС — с учётом GDPR.
Зачем проводить KEC частным инвесторам и компаниям
KEC часто ассоциируется с крупными биржами и финтех-компаниями, но на деле он полезен и для трейдеров, OTC-дилеров и инвестиционных фондов. Проверка контрагента помогает избежать заморозки активов, если партнёр связан с санкционными площадками или работает без лицензии.
Она также снижает риск невольно стать частью схемы по отмыванию: верификация личности KYC фиксирует клиента, а KEC даёт уверенность в том, что сама биржа или посредник соблюдают AML процедуру. Для инвестфондов и институциональных игроков наличие KEC-анализа — знак зрелости AML compliance и фактор доверия у партнёров. Для частного инвестора это способ защитить капитал и репутацию без лишних усилий.
KEC и международные стандарты AML
Международные правила всё чаще делают KEC обязательной частью комплаенса. FATF Travel Rule требует передавать данные о плательщике и получателе при каждом переводе. Проверка контрагента здесь ключевая: если биржа по ту сторону не выполняет процесс KYC и AML процедуру, информация уходит в «чёрную дыру», а риски AML возрастают.
В ЕС это закреплено в регламенте (EU 2023/1113): криптоплатформы обязаны проверять лицензии и юрисдикцию своих партнёров. Сотрудничество с площадкой без AML compliance грозит не только штрафами, но и блокировкой активов.
В США подход ещё жёстче. OFAC требует сканировать контрагентов по санкционным спискам и хранить все результаты проверок. Биржи, которые пренебрегают этим, рискуют не только деньгами, но и привлечением к уголовной ответственности при умышленных нарушениях (IEEPA).
KEC встроен в risk-based approach: сегодня уже недостаточно ограничиться KYC проверкой клиента и KYT анализом транзакций. Компании должны быть уверены, что их партнёры соблюдают международные стандарты AML и не втягивают их в санкционные или мошеннические схемы.
Какие сервисы помогают в проведении KEC-проверки
1. Chainalysis
Один из самых известных инструментов на рынке. Стандарт для KYT: мониторинг транзакций, алерты и отчётность. Для оценки контрагента-VASP его обычно дополняют другими решениями.
2. Elliptic
Фокус на KYT, но также есть модули для KEC. Позволяет строить риск-профили контрагентов, проверять юрисдикцию и санкционные связи.
3. Notabene
Специализируется на Travel Rule. Платформа помогает обмениваться данными между биржами, проверять регистрацию и AML compliance контрагентов-VASP и вести due diligence.
4. Crystal
Инструмент для KYT и ончейн-расследований: отслеживает транзакции, помогает выявлять связи с санкционными адресами и оценивать риски. Используется финсектором и регуляторами.
5. Scorechain
Европейская платформа с модулем Know-Your-VASP. Формирует профиль площадки, оценивает риски и интегрируется в корпоративные AML-системы.
Вывод: зачем знать своего криптоконтрагента
В крипте важно не только знать клиента, но и понимать, через кого идут деньги. KYC фиксирует личность, KYT отслеживает транзакции, а KEC показывает, насколько надёжна площадка по ту сторону. Для компаний и крупных переводов это уже часть правил игры, для частных инвесторов — простой способ не потерять деньги на сомнительных биржах. KEC не убирает все риски, но делает экосистему чище и сделки безопаснее.
